A análise de riscos financeiros consiste na avaliação das incertezas relacionadas às operações financeiras de uma empresa, que incluem da gestão do fluxo de caixa até a alocação de recursos em investimentos.
O objectivo da análise de riscos financeiros é auxiliar na tomada de decisões pelo gestor da companhia no sentido de evitar riscos indesejáveis ou criar planos para minimizar seu impacto sobre as contas da empresa.
Na análise dos riscos financeiros, as incertezas são mensuradas por meio da avaliação da probabilidade de que determinado evento ocorra, utilizando métodos de contabilidade e estatística.
Como é feita a análise de riscos financeiros?
A análise do risco financeiro é feita calculando o seu efeito potencial. Ele corresponde ao grau de exposição da empresa àquele risco específico.
Esse cálculo, porém, não é simples. Ele precisa considerar, por exemplo, que determinado risco pode provocar um efeito em cadeia. Logo, uma máquina que quebra não gera apenas o prejuízo do conserto, mas também provoca perdas pela interrupção na produção, que pode levar a atrasos na entrega de encomendas que, por sua vez, afectam a imagem da companhia perante os seus clientes.
O método mais simples de cálculo do efeito potencial de um risco combina a probabilidade de ele ocorrer com as perdas financeiras que ele pode gerar. Outras metodologias incluem também a possibilidade de detectar o risco em tempo hábil para tomar medidas preventivas ou de correcção.
A mensuração do grau de exposição da empresa ao risco é feita de forma quantitativa. No caso dos eventos com consequências apenas sobre uma área, a estimativa do efeito potencial pode ser feita multiplicando a probabilidade da ocorrência com o cálculo aproximado da perda financeira que ela poderia gerar.
Essa comparação pode gerar um gráfico tipo função, que aponta quais riscos são toleráveis e quais colocam em perigo a saúde financeira de uma empresa. A tomada de decisões costuma ser feita considerando também a projecção de cenários sobre as tendências de mercado e as variáveis macroeconómicas e financeiras.